期权风险是在利率波动下，客户行使资产负债表内的期权给银行带来损失的风险。买方一般在对自己有利时才会行使期权，使得卖方处于被动地位。例如，客户提前归还贷款利息和提取存款会对产生银行不利的风险。

利率风险多样，对银行或金融机构收入和内在价值都会产生影响。不同规模的商业银行在市场中的竞争力各不相同。利率市场化导致实际存款利率上升，银行利差收缩，市场竞争更剧烈。中小商业银行的业务和客户来源单一，人才缺乏，技术水平较低，创新力不够，在与大型商业银行的竞争中缺乏优势，经营更为困难。大型商业银行虽然有比较优势，但是仍然受到利率风险的严厉冲击，因此利率风险的管理不容忽视。